据 动察 Beating 监测,黄仁勋在采访中反驳了「AI 将令软件公司估值崩溃」的流行叙事,提出相反判断:AI 代理将大幅推高传统软件工具的使用量,对软件公司而言是需求倍增而非替代。
「我看到的和大多数人看到的恰恰相反。代理的数量会指数级增长,工具使用者的数量也会指数级增长。」他举例:Synopsys 的芯片设计编译器、Cadence 的版图工具、设计规则检查器,这些工具的实例数量将随代理数量急剧增加。「今天我们受限于工程师的数量。明天,这些工程师将被一批代理支持。我们会以前所未有的方式探索设计空间,用的还是今天的工具。」
他承认代理目前还不够擅长使用工具,这是市场尚未反映这一逻辑的原因:「要么软件公司自己建代理,要么代理变得足够聪明来使用这些工具。我认为两者都会发生。」
这个判断的背景是,近期大量企业软件公司(尤其是 EDA、CAD 等工程工具领域)因市场预期 AI 将替代工程工作而遭遇估值下调。黄仁勋提供了一个不同的框架:AI 不是 SaaS 的终结者,而是 SaaS 需求的倍增器。区别在于,多数市场分析关注的是 AI 替代人类工程师的那部分产出,而黄仁勋关注的是代理自身也需要调用工具来完成工作。
黄仁勋:AI不会消灭软件公司,代理将让工具使用量指数级增长
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